بيل أكمان الأزمة المصرفية الأمريكية

مقدمة
بيل أكمان هو مدير صندوق التحوط الأمريكي والمستثمر والمحسن. صعد إلى الشهرة في عام 2020 لدوره في إثارة الأزمة المصرفية الأمريكية في نفس العام. ستوضح هذه المقالة الأسباب التي أدت إلى هذا الحدث المالي وستقدم جدولًا زمنيًا للأحداث الرئيسية التي سبقت الأزمة بالإضافة إلى آثارها. وسوف يناقش أيضًا كيف شكلت تصرفات أكمان اللوائح المالية اليوم.

خلفية
في أوائل عام 2020، بدأ بيل أكمان في بيع أسهم العديد من البنوك الكبرى على المكشوف بما في ذلك JPMorgan Chase & Co.، وBank of America Corporation، وCitigroup Inc.، وWells Fargo & Company، وGoldman Sachs Group Inc.، وMorgan Stanley. كان هدفه هو الاستفادة من انخفاض أسعار أسهمهم بسبب عدم اليقين الاقتصادي الناجم عن جائحة كوفيد-19 (يشار إليه أيضًا باسم فيروس كورونا). ومع ذلك، بدلاً من جني الأموال من استثماراته، انتهى به الأمر إلى خسارة المليارات عندما ارتفعت هذه الأسهم بشكل غير متوقع بعد وقت قصير من بيعها - مما كلفه ما يقرب من $4 مليار دولار بشكل عام وفقًا لبعض التقديرات.

الجدول الزمني للأحداث الرئيسية التي سبقت الأزمة
13 مارس: بعد رؤية دلائل على أن تقلبات السوق قد تتفاقم بسبب المخاوف المتزايدة بشأن انتشار فيروس كورونا في جميع أنحاء أوروبا/الولايات المتحدة الأمريكية، بدأت الأسواق في الانخفاض بشكل ملحوظ من أعلى مستوياتها في وقت سابق من فبراير. 2 أبريل: مع استمرار اتجاه الأسهم الهبوطي، قرر بيل أكمان أن الوقت قد حان للاستفادة منه وأعلن علنًا عن نيته البدء في البيع على المكشوف لأسهم البنوك الكبرى عبر منشور على تويتر والذي ينتشر سريعًا بين المستثمرين الذين يبحثون عن طرق لكسب المال أثناء الوباء. الأول من مايو: ونتيجة لذلك، قرر العديد من المتداولين أن يحذوا حذوهم مما أدى إلى خلق "عقلية القطيع" حيث يقوم عدد كبير من الأشخاص ببيع مراكزهم في وقت واحد مما أدى إلى انخفاض أسعار الأسهم بشكل أكبر من ذي قبل - مما أدى إلى خسائر فادحة لجميع المشاركين بما في ذلك السيد أكمان الذي خسر إجمالي أكثر من أربعة مليارات دولار عبر البنوك المختلفة اتخذت على المكشوف خلال فترة شهرين ..

العواقب والأثر على اللوائح التنظيمية اليوم على الرغم من الخسائر الكبيرة التي تكبدتها جميع الأطراف المعنية، كانت هناك بعض النتائج الإيجابية التي نشأت مثل زيادة التدقيق المحيط بأنشطة وول ستريت، وخاصة الممارسات التجارية ذات الصلة التي تستخدم برامج خوارزمية عالية التردد والتي يتم مراقبتها الآن عن كثب من قبل الوكالات الحكومية مثل أوامر هيئة الأوراق المالية والبورصة (SEC) تجنب حدوث مواقف مماثلة مرة أخرى في المستقبل ... بالإضافة إلى ذلك، تم وضع قيود أكثر صرامة تحكم مقدار الرافعة المالية التي يمكن للفرد استخدامها عند الانخراط في أنواع معينة من الصفقات، مما يمنع الإفراط في المخاطرة مع السماح بربح كافٍ للمستثمرين المحتملين الذين يحتاجون إلى الحفاظ على المنافسة في الصناعة ...